为全面推进新三板深化改革,满足上市公司公开发行股票、选股交易方式的确定和变更等新业务的需要,全国转股公司于2月21日晚同时发起三次罢工。《全国中小企业股份转让系统股票交易方式确定和变更指引》(以下简称《交易方式变更指引》)和《全国中小企业股份转让系统证券代码和证券简称建立和管理指引》(以下简称《证券简称建立和管理指引》)已经修订。同时,自2月21日起,制定并实施了《全国中小企业股份转让系统股票交易方式确定和变更指引》(以下简称《业务管理指引》)这三项业务规则补充了为选定公司提议的持续竞争性招标制度,增加了相关规定,例如确定选定公司的上市公司的交易方法。同时定义了公开发行业务中用于查询和购买的代码段。
在同一天被转移到选择级别,并成为连续出价
。作为全国股份转让公司2月21日晚发布的三大业务规则之一的新三板整体深化改革措施的一部分,《交易模式变更指引》主要做了两处变更。其中,拟引入的选股公司持续竞价制度补充了关于选股公司上市公司交易方式确定和变更的相关规定。
具体而言,《交易方法变更指引》显示,所选股票通过连续竞价进行交易,而基础和创新股票通过一种做市商交易方法或看涨拍卖交易方法进行交易。
《交易方式变更指引》规定,当上市公司进入选股阶段时,全国性的股权转让公司将在其下属公司市场水平调整生效之日,将其交易方式变更为连续竞价交易方式。此外,如果上市公司被转出所选层级,国有股转让公司将在市场层级调整生效日将其股票交易方式改为看涨拍卖交易方式,并根据市场层级分配相应的匹配频率。
除增加上述规定外,《交易模式变更指引》还配合业务处理模式从线下到线下的变更,同时调整《交易模式变更指引》的相关内容同时,为配合业务办理方式的调整,进一步提高规则体系的科学性和业务操作层面的指导性,结合交易方式变更的相关申请材料、办理程序等实际规定,形成《业务办理指南》。
公开发行代码
|选自第88节。1992年11月21日晚,全国证券转让公司发布的《证券简称编制管理指引》明确了公开发行业务中询价和认购等使用的代码部分。《今日北京商报》记者通过查阅文件内容发现,《证券简称编制管理指引》指出,上市公司普通股证券代码前两个代码分别为83、87和88。公开发行股票的发行代码选自第88节,前三个代码是889
此外,《证券缩略语编制管理指引》规定了上市公司在选定公司上市首日复牌后的证券缩略语命名规则,以及全国性的股份转让公司终止上市的决定。
根据《证券简称编制和管理指引》,上市公司股票和证券的简称原则上从公司名称中选取。上市公司进入选择级别的第一天,证券简称的第一个字符原则上改为“n”,其他字符原则上从公司名称中选择上市公司股票交易中应用风险警示的,其证券的前两个字符原则上改为“st”,其他字符原则上从公司名称中选择。
同时,如果上市公司被国有股转让公司决定终止上市,其证券的前四个字符在复牌时应改为“退市”,其他字符原则上应从公司名称中选择。
除上述规定外,《证券缩略语编制管理指引》还规定了优先股证券缩略语的命名规则、指数证券和要约回购的代号以及证券缩略语的命名规则等。
支持修订差异化信息披露制度
除发布上述业务规则外,为提高上市公司信息披露质量,落实差异化信息披露制度的要求,2月21日晚,全国股份转让公司执行了《非上市公众公司信息披露管理办法》和《全国中小企业股份转让系统上市公司信息披露规则》等规定。修订后的《上市公司信息披露与会计问答(四)——业绩预测、业绩快报和注册会计师定期轮换》(以下简称《会计问答四》),将于2月21日发布实施
《今日北京商报》记者查阅《会计问答4》发现,本次发布实施的《会计问答4》中有6篇文章,增加1篇,修改5篇。修正案主要包括三个方面。一是选拔级公司根据《证券期货审计业务注册会计师定期轮换规定》(郑键章字2003年第13号)实行注册会计师轮换制,创新级公司不再实行。二是进一步明确触发绩效快报和绩效预测的具体披露情况三是添加实际绩效和预测,表达绩效时有差异的处理措施
《会计问答四》规定,业绩表述和业绩预测的触发条件不同,对投资者的激励效果也不同。如果业绩快报和业绩预测的披露标准都被触及,则所选级别的上市公司应单独披露。其中,业绩快报适用于选定的在会计年度结束后两个月内不披露年度报告的上市公司,以及所有在定期报告披露前出现业绩泄露,或公司股票及其他证券交易出现业绩传闻和异常波动的上市公司。业绩预测适用于在年度报告正式披露前的上一个会计年度预计净利润发生重大变化的选定上市公司。主要变化包括年净利润变化超过50%且超过500万元,亏损或扭亏为盈。
此外,如果公司披露预测和明示业绩后发现实际业绩可能与预测和明示业绩有差异,会计问答4规定,如果财务数据与明示和明示业绩中的实际数据之间的差异达到20%以上,公司应及时披露更正公告,并在更正公告中向投资者道歉并说明差异原因
披露业绩预测和业绩快报的选定级别上市公司将在定期报告披露前从选定级别转出。如果发现实际业绩可能与上述标准所披露的业绩预测和业绩表现有所不同,也应参照上述要求予以披露和纠正。
高级投融资专家许表示,上述文件的发布和实施,作为新三届董事会全面深化改革措施的一部分,将对引导市场参与者开展业务,确保相关业务的顺利开展起到积极作用。