存量贷款基准利率转换建议_ 存量浮动利率贷款定价基准转换今年3月启动

徐骏绘(新华社发)

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最近，中央银行宣布推进库存变动利率贷款价格基准的稳定转换，转换时的利率水平不变。 转换方式中贷款市场的估计利率( LPR )包含价格基准和固定利率两种。

转换将于今年3~8月进行，更好地发挥LPR在贷款定价中的重要作用，使贷款利率能够更加及时地反映市场利率的变化。

住房贷款利率变化！

去年8月，中央银行改革了贷款市场的估计利率( LPR )形成机制，之后，商业性个人住房贷款的价格基准也决定从贷款基准利率转为LPR。 简而言之，过去个人住房贷款的价格基准是贷款基准利率，即基准利率上升或下降了多少后，个人住房贷款的价格基准是LPR，除了LPR以外，还确定了贷款利率。 最近，为进一步深化LPR改革，中央银行宣布推进库存变动利率贷款价格基准的稳定转换，转换工作将于今年3~8月进行。

公告称，库存变动利率贷款是指今年1月1日之前金融机构签订的合同，但未发行的参考贷款基准利率价格的变动利率贷款，不包括公积金个人住宅贷款。 从今年开始，各金融机构不得以贷款基准利率价格为参考缔结浮动利率贷款合同。

以LPR为价格基准还是固定利率的区别是什么？借款人应该如何选择住房贷款利率算法发生变化？客户和银行应该如何进行转换？ 记者进行了采访。

现在的利率不变吗？ 未来是如何选择的？

公告指出，转账时利率水平不变，即今年转账时贷款人的住房贷款利率水平和以前一样计算，没有变化。

民生银行的温彬主任研究员认为，保持库存商业性个人住房贷款转换时的利率水平一定，有助于稳定市场期待，使居民住房贷款利率基本稳定在合理的均衡水平。

公告指出，房贷价格的转换有两种方式。 一是将LPR转换为价格标准，积分数值应等于原合同最近的执行利率水平与2019年12月LPR之间的差(也可以是负值)。 其中自转换时起第一次价格调整日的利率水平等于原来的利率水平，第二次转换为固定利率，转换后的利率水平由贷款双方协商确定，商业性个人住房贷款转换后的利率水平必须等于原合同最近的执行利率水平。

这两种方法该怎么办呢？

温彬认为，银行提供浮动和固定两种贷款报价，但在LPR预期下降的背景下，客户通常会选择浮动利率报价。 积分的数值是固定的。 但是，如果LPR处于上升周期，住房贷款利率也会上升，在此之前签署固定利率的话，住房贷款的成本就不会改变。

选择浮动利率后，住房贷款怎么计算？

如果您选择将LPR转换为价格标准，将来的住房贷款利率将如何调整？ 加上数值怎么计算？

例如，假设某商业性个人住房贷款的原合同期为20年，其馀期为8年，原合同中承诺的利率在5年以上，贷款基准利率上升10%，现在执行利率为4.9%？ (1+10%)=5.39%。 2019年12月发表的5年期以上LPR为4.8%。 贷款双方于2020年3月30日转换价格标准，确定重新定价周期仍为1年，重新定价日期为每年1月1日时，加数为0.59个百分点(5.39%-4.8% )。 2020年3月30日至12月31日，利率水平仍为5.39%(4.8%+0.59% )。 在2021年1月1日，即之后的第一个重新定价日期，根据重新签订的重新定价规则，执行的利率调整到2020年12月发表的5年期以上，调整为LPR+0.59%，之后每年如下。

如果以前享受优惠利率呢？ 公告明确了正数值可以是负的。 假设迄今为止住房贷款享有4.41%的优惠利率，加上4.41%和2019年12月LPR4.8%的差距，即-0.39%(4.41%-4.8% )。 今年转换时也维持4.41%，之后无论LPR如何变动，实际住宅利率都是LPR-0.39%。 也就是说，2020年12月5年期以上LPR下降到4.7%的情况下，从2021年1月开始住房贷款利率上升到4.31%(4.7%-0.39% )。

需要注意的是，根据公告，价格标准只能转换一次，转换后不能再转换。 在最后重新定价周期时的库存变动利率贷款是不可转换的。

3月至8月任何时间点的迁移

国家金融发展实验室研究员董希淄表示，要实施库存变动利率贷款的价格标准转换，加快和扩大LPR在库存贷款中的应用，以LPR为全面贷款价格标准，更好地发挥LPR在贷款定价中的重要作用，使贷款利率更加及时地反映市场利率的变化

同一商业性个人住房贷款在今年3月到8月之间在任意时间点转换，根据2019年12月的LPR和原来的利率水平确定积分的数值，积分的数值不受转换时间点的影响，银行和客户可以合理分散处理。 转换工作从今年的3月1日开始，原则上必须在今年的8月31日之前完成。

如果对如何转换有疑问，就不必担心了。 中央银行自公告发布之日起，银行应尽快制定库存商业个人住房贷款价格基准转换计划。 包括系统配套、人员培训等，同时通过各种渠道通过主页、网站公告、电子邮件、手机银行和电话通知等通知客户，在双方协商一致的前提下，尽可能简单地变更原来的条款和条件。

招商银行总部资产负债管理部社长彭家文告诉记者，招商银行正在准备转换库存贷款的价格标准。 信用系统价格标准的批量转换得到积极推进，库存贷款合同的文本利率条款已经有系统地整理，新合同增加了价格标准转换的提前约定。

建设银行有关部门负责人表示，将根据“充分协商，保障客户权益，简单落实”的原则，制定转换计划，变更合同条款，系统配套改造等工作，按照公告要求安排妥善推进。